Kodex 차이나H레버리지(H) ETF 분배금, 세금, 수익률 및 투자종목

오늘은 Kodex 차이나H레버리지(H) ETF 에 대해 자세하게 알아보겠습니다.

1. Kodex 차이나H레버리지(H) ETF 는 어떤 ETF 인가?

Kodex 차이나H레버리지(H) ETF 는 HSCEI 지수의 일별수익률의 정방향의 2배를 추구하는 ETF 입니다.

 

기초지수인 HSCEI 지수가 일간 1% 상승시 KODEX 레버리지는 2% 상승 추구하고, 반대로 HSCEI 지수가 일간 1% 하락시에는 2% 내외로 하락하는 구조입니다. (일별수익률의 기준은 국내 영업일 기준입니다.)

 

홍콩달러(HKD) 변동에 대한 환헤지를 통해 환율 변동 노출을 최소화하였습니다.

 

환헤지를 한 ETF 는 이름뒤에 (H) 가 붙어있는데, 이 ETF 도 마찬가지입니다.

 

기초지수 : Hang Seng China Enterprises Index.

HSCEI 지수는 홍콩증권거래소에 상장된 H주를 시가총액 가중방식으로 산출된 지수이며, 매년 4회 지수정기변경이 이루어집니다.

 

H주란 일반적으로 중국 정부 소유의 국유기업 또는 정부지분 30% 이상이면서 수익의 50% 이상이 중국본토에서 발생하는 기업을 의미합니다.

 

Kodex 차이나H레버리지(H) ETF 기초정보.

Kodex 차이나H레버리지(H) ETF 는 현재 순자산 총액 597억원 규모의 ETF 이며, 2014년 상장 후 현재까지 주식시장에서 활발히 거래되고 있습니다.


또한, ETF 장기투자시 중요하게 확인해야 하는 비용인 총보수의 경우, Kodex 차이나H레버리지(H) ETF 는 연 0.64% 입니다.

 

물론, 레버리지 ETF 이기때문에 장기투자할 일은 없을 것 같습니다.

 

아시다시피, 레버리지 ETF 의 경우에는 투자기간이 길어질수록 투자금이 녹아서 없어지는 효과가 발생하기때문에, 장기투자는 절대 금물입니다.

 

그렇기에 레버리지 ETF 투자시에는 총보수보다도, 원활하게 즉시 원할때 거래가 가능할 정도로 거래량이 풍부한지, 그리고 운용사가 믿을만한지 살펴보는 것이 우선이겠습니다.

 

2. Kodex 차이나H레버리지(H) ETF 의 분배금, 세금 및 수익률은 어떻게 되는가?

Kodex 차이나H레버리지(H) ETF 의 분배금은 지급되지 않습니다.

분배금 성격의 수익이 있다면 ETF 내부에 재투자됩니다.

 

매매차익에 대해서는 매매차익 및 과표증분중 작은 값을 기준으로 15.4%의 배당소득세가 적용됩니다.

 

국내 주식형 ETF 의 경우에는 레버리지 ETF 라 하더라도, 매매차익에 대해 소득세가 거의 부과되지 않지만, 본 ETF 는 해외 주식형 ETF이기때문에, 매매차익에 대해 대부분 배당소득세를 납부한다고 생각하시면 됩니다.

 

참고로, 이와 같이 배당소득세가 적용되는 수익이 다른 이자, 배당소득과 합산액이 2천만원을 넘을 경우에는 금융소득종합과세 대상이 될 수 있습니다.

Kodex 차이나H레버리지(H) ETF 기간별 수익률 현황.

 

Kodex 차이나H레버리지(H) ETF 의 수익률은 상장이후 79% 정도 하락하였습니다.

 

상장이후 중국 증시도 좋지 않았지만, 레버리지 ETF 특성상 투자기간이 길어질수록 수익이 녹아내리는 효과도 같이 발생했기때문입니다.

 

해외투자도 위험하고, 특히 중국투자도 위험한데, 이러한 해외투자를 레버리지 ETF 로 투자하는 것은 더더욱 위험합니다.

 

특히, 장기간 물려있는 경우에는 점점더 수렁에 빠지는 레버리지ETF 특성이 있기때문에, 혹시라도 투자시 아니다 싶으면 과감하게 손절하는 것이 정답니다.

 

 

3. Kodex 차이나H레버리지(H) ETF 의 투자종목은 어떻게 구성되어 있는가?

Kodex 차이나H레버리지(H) ETF 에서 비중이 가장 높은 종목은 H-SHARES F2303 로서 약 97% 의 비중을 가지고 있습니다.

 

 

레버리지 ETF 이기때문에 투자종목의 합이 200% 가 되며, 이 과정에서 기초지수를 적절히 따라가기 위해 H-SHARES 선물 2303물에 현재 자산의 약 절반이 투자되어 있는 상황입니다.

 

그 외 실물 주식도 시장내 비중에 따라 적절하게 담아 놓았습니다.

Kodex 차이나H레버리지(H) ETF 를 구성하는 전체 종목별 순위 및 비중에 대한 자세한 정보는 아래 Kodex 차이나H레버리지(H) ETF 투자종목정보 세부현황(PDF) 를 참조하시기 바랍니다.

Kodex 차이나H레버리지(H) ETF 투자종목정보 (PDF).

Kodex 차이나H레버리지(H) 투자종목정보(PDF)
2023/03/29
번호	종목명	수량	비중(%)
1	설정현금액	206,487,556	0.00%
2	외국환포워드HKD	-207,960,527	0.00%
3	원화현금	35,055,944	0.00%
4	H-SHARES F2303	4	96.77%
5	H&F투자(ELS)14337_삼성410070	28,626,298	14.89%
6	TENCENT HOLD	184	5.34%
7	Alibaba group holding ltd	739	5.05%
8	MEITUAN DIANPING	475	5.00%
9	CSOP HSCEI2X LP	24,900	4.93%
10	CCB(CHINA CONSTRUCTION BANK)	11,623	4.65%
11	CHINA MOBILE	659	3.30%
12	PING AN	680	2.76%
13	ICBC(INDUST&COMM BANK OF CHINA)	7,924	2.65%
14	JD.COM	187	2.29%
15	BANK OF CHINA	8,533	2.04%
16	XIAOMI CORP-CLASS B	1,875	1.80%
17	BYD	106	1.76%
18	CNOOC	1,675	1.51%
19	CM Bank(CHINA MERCHANTS)	420	1.32%
20	Anta Sports Products Ltd	146	1.31%
21	Kuaishou Technology	278	1.23%
22	Li Ning Co Ltd	254	1.19%
23	SINOPEC(CHINA PET&CHEM)	2,734	0.99%
24	LI AUTO	134	0.97%
25	China Resources Land Ltd	346	0.96%
26	China Mengniu Dairy Co Ltd	339	0.92%
27	China Resources Enterprise	173	0.87%
28	CHINA LIFE	799	0.83%
29	NETEASE	74	0.82%
30	NONGFU SPRING	216	0.79%
31	PETROCHINA	2,263	0.77%
32	AGRICULTURAL BANK OF CHINA	3,301	0.76%
33	BIDU	61	0.73%
34	ENN ENERGY	85	0.69%
35	SMIC Equity	448	0.64%
36	China Overseas Land & Invest	412	0.63%
37	CSPC PHARMACEUTICAL GROUP	962	0.59%
38	JD HEALTH INT	120	0.59%
39	SHENZHOU INT GROUP	89	0.58%
40	SUNNY OPTICAL TECH	76	0.58%
41	Citic Pacific Ltd	782	0.56%
42	Lenovo Group Ltd	782	0.55%
43	HAIER SMART HOME CO LTD-H	262	0.53%
44	Geely Automobile Holdings Limited	647	0.51%
45	SINO BIOPHARMACEUTICAL	1,211	0.43%
46	SENSETIME GROUP INC-CLASS B	1,799	0.41%
47	Xpeng inc	129	0.40%
48	XINYI SOLAR HOLDINGS LTD	526	0.38%
49	BANK OF COMMUNICATIONS	941	0.37%
50	POSTAL SAVINGS BANK OF CHINA	958	0.37%
51	LONGFOR GROUP	202	0.35%
52	HAIDILAO INT	211	0.34%
53	JD LOGISTICS	283	0.31%
54	COUNTRY GARDEN SERVICES	235	0.23%
55	Country Garden Holdings Co	1,336	0.23%
56	ZHONGSHENG GROUP HOLDINGS	78	0.23%
57	SUNAC CHINA HOLDINGS LTD	280	0.10%
58	Super Hi International Holding	17	0.02%